엔비디아는 잊어라: 월스트리트 분석 557% 상승 가능한 3개의 소형주

3명의 월스트리트 전문가들이 제시한 고물가 목표는 3개의 소규모 기업이 223%에서 557%로 급등할 수 있음을 시사합니다.

 

16개월이 조금 넘은 2023년으로 페이지가 바뀐 이후, 그 황소들은 월스트리트에서 맹위를 떨치고 있습니다. 전문적이고 일상적인 투자자들은 고성장, 혁신을 주도하는 비즈니스에 몰려들었고, 특히 월스트리트의 차세대 거물 투자 트렌드인 인공지능(AI)에 매료되었습니다.

AI와 머신러닝을 통해 소프트웨어와 시스템은 사람의 개입 없이 시간이 지남에 따라 학습할 수 있습니다. AI는 진화하고 할당된 작업에 더 능숙해질 수 있기 때문에 광범위한 유용성과 수십억 달러의 장기적 잠재력을 갖게 됩니다. 2023년이 시작된 이후 투자자들이 반도체 주식 엔비디아(NVDA -1.84%)에 쌓여 시가총액을 거의 1조 9천억 달러나 더 높였습니다.

 

역풍이 불면서 엔비디아의 상승세는 제한적일 수 있습니다

 

엔비디아의 헤드라인 성장 수치를 간단히 살펴보면 투자자들이 이 주식을 충분히 얻지 못하는 것으로 보이는 이유를 알 수 있습니다.

1월 28일 마감된 2024 회계연도에 엔비디아는 총 매출이 126% 증가했으며, 데이터 센터 매출은 217%나 급증했습니다. 엔비디아의 A100 및 H100 그래픽 처리 장치(GPU)는 AI 가속화 데이터 센터의 필수 요소가 되었으며, 클라우드 기반 플랫폼에서 대규모 언어 모델을 교육하고 생성적인 AI 솔루션을 실행하는 것을 목표로 하는 기업들이 많이 사용하고 있습니다.

 

엔비디아 주가 차트

 

하지만 엔비디아에 대한 상황이 순조롭게 진행되고 있음에도 월스트리트 애널리스트들 사이에서 높은 가격 목표는 로젠블랫의 한스 모제만이 제시한 1,400달러입니다. 이는 5월 3일 엔비디아의 주식이 종료된 지점을 기준으로 향후 1년 동안의 최고 상승률이 58%임을 의미합니다.

이처럼 높은 가격 목표에도 불구하고 AI 운동의 인프라 백본은 확실히 거품에 빠져 있을 가능성이 있습니다. 지난 30년간 모든 차세대 투자 트렌드는 초기 확장 단계에서 거품을 견뎌왔으며, AI도 이 불문율의 예외는 아닐 것입니다.

게다가, 엔비디아는 모든 면에서 경쟁하고 있습니다. 외부 경쟁사들은 엔비디아의 H100 칩과 직접 경쟁하기 위해 새로 설계된 AI-GPU를 시장에 출시하고 있습니다. 한편, 순매출의 약 40%를 차지하는 엔비디아의 상위 4개 고객은 각각의 데이터 센터를 위한 사내 AI-GPU를 개발하고 있습니다. 즉, 엔비디아의 상승세는 제한적으로 보입니다.

잠재적인 버블 주식에 초점을 맞추는 대신 월스트리트 분석가를 선택하면 다음 세 가지 소형주에 대해 223%에서 557% 사이의 상승폭을 볼 수 있습니다.

 

플러그파워 주가 차트

 

플러그 파워: 557% 상승 암시

 

적어도 월스트리트의 한 분석가의 높은 가격 목표를 바탕으로 수익률에서 엔비디아를 쉽게 앞지를 수 있는 놀라운 상승세를 보이는 최초의 소형주는 수소 연료 전지 솔루션 회사 플러그 파워(PLUG 9.92%)입니다.

H.C. 웨인라이트의 애널리스트 아미트 다얄에 따르면 플러그파워 주식은 주당 18달러에 이를 수 있습니다. 정확하다면 지난주 마감된 플러그 주식 2.74달러에 비해 557% 상승한 것입니다. 다얄은 회사의 두 자릿수 장기 성장 전망, 비용 통제 노력 및 점진적인 마진 개선이 이러한 공격적인 가격 목표를 달성할 가치가 있다고 생각합니다.

문서상으로, 플러그 파워는 판매량을 늘리기 위해 고군분투하지 않았습니다. 일부 창고에 수소 연료 전지로 구동되는 젠드라이브 지게차를 공급하기 위해 아마존과 협력하는 것이 플러그를 도왔지만, 장기적인 소문은 회사가 연료 청정기 운송을 위해 개발하고 있는 녹색 수소 인프라와 관련이 있습니다.

그러나 다얄의 목표 가격과 마찬가지로, 이러한 야망은 비용을 통제할 수 없는 회사에게는 너무 거창할 수 있습니다. 2023년 매출은 전년 대비 7억 100만 달러에서 8억 9100만 달러로 증가했지만 순손실은 약 1억 9400만 달러에서 약 5억 800만 달러로 두 배 이상 증가했습니다.

엎친 데 덮친 격으로 플러그파워는 현금을 태우면서 자본 조달을 위해 보통주 주식을 팔 수밖에 없게 됐습니다. 이 회사가 미 에너지부로부터 대망의 16억 달러의 저금리 정부 차관을 확보한다 해도 계속되는 현금 소진에 대한 즉각적인 해결책을 제공하지는 못합니다.

시가총액이 2조 2천억 달러에 달하는 엔비디아를 좋아하지 않습니다. 플러그 파워가 20억 달러에 육박하는 것은 저도 별로 좋아하지 않을 수도 있습니다.

 

펫코 헬스 앤 웰니스: 223% 상승 암시

 

한 월스트리트 전문가의 예측에 따르면 잠재적으로 엔비디아 주변을 돌 수 있는 두 번째 소형주는 반려동물 중심의 소매 체인 펫코 헬스 앤 웰니스(WOOF 4.14%)입니다.

3월 노트에서 니덤의 애널리스트 안나 안드레바는 펫코에 대한 회사의 매수 등급을 유지하고 이전에 발표한 5달러의 가격 목표를 확고히 했습니다. 만약 펫코가 이 정도로 상승한다면, 5월 3일 현재 주주들은 223% 상승을 누릴 것입니다!

애완동물 산업에 투자하는 매력은 간단합니다: 주인들은 기꺼이 지갑을 열어 그들의 털, 깃털, 아가미, 그리고 몸집이 큰 "가족 구성원"들을 건강하고 행복하게 유지할 것입니다. 미국 애완동물 제품 협회는 4월에 "2023년에 총 미국 애완동물 산업 지출이 1470억 달러에 달했고, 2030년까지 애완동물에 대한 총 지출은 매년 증가할 것으로 예상됩니다. 그것은 25년 이상 동안 집단적인 매출 감소를 보지 못한 불황에 강한 산업입니다.

서류상으로, 펫코 헬스 앤 웰니스는 미국 애완동물 소유의 꾸준한 성장으로부터 이익을 얻을 수 있어야 합니다. 경영진은 그루밍, 수의사 서비스, 그리고 애완동물 보험과 같은 더 높은 마진의 서비스를 현명하게 추진해 왔습니다.

펫코의 가장 큰 문제는 미결제 부채 중 일부가 변동금리를 반영한다는 것입니다. 2022년 3월부터 연방준비제도이사회는 금리가 40년 만에 가장 빠른 속도로 상승하는 공격적인 금리 인상 사이클을 진행해 왔습니다. 간단히 말해, 펫코의 영업현금흐름은 부채 상환 비용으로 인해 잠식되고 있습니다. 이는 이상적이지 못합니다. 그리고 주가 급락이 이를 보여줍니다.

저는 펫코가 배를 바로잡을 수 있는 도구를 가지고 있다고 믿지만, 앞으로 몇 분기 동안은 현재 수준에 남을 것 같습니다.

 

노바백스 주가 차트

 

노바백스: 285% 상승 암시

 

월스트리트의 한 분석가의 예측에 따르면, 선풍적인 상승 잠재력을 가진 세 번째 소형주는 생명공학 회사 노바백스(NVAX)입니다.

노바백스 주식 차트가 공포 영화에서 바로 나온 것처럼 보이지만, H.C. 웨인라이트의 분석가 버논 베르나르디노는 주가가 19달러를 기록할 것으로 믿고 있습니다. 노바백스가 4.93달러로 지난 주에 끝났다는 것을 감안할 때, 베르나르디노의 공격적인 가격 목표는 내년에 거의 4배가 될 것임을 의미합니다.

노바백스의 주식 차트가 이렇게 엉뚱한 것처럼 보이는 이유는 코로나19 팬데믹 기간 동안의 약속과 기회를 놓친 것과 관련이 있습니다. 노바백스는 코로나19 백신을 성공적으로 개발한 몇 안 되는 제약사 중 하나였습니다. 하지만 경영진은 미국에서 긴급사용승인(EUA) 신청을 미루고 백신 생산량을 늘리기 위해 고군분투했습니다. 모더나와 화이자/바이오엔테크가 각각의 코로나19 백신으로 유명한 낮은 가격의 과일로 수백억 달러의 매출을 올린 반면, 노바백스는 사실상 이 모든 것을 놓쳤습니다.

반면 노바백스의 백신은 차별화되어 있습니다. 모더나나 화이자·바이오엔테크 백신이 메신저-RNA(mRNA) 기술에 의존하는 반면, 노바백스 코로나19 백신은 단백질 기반으로 바이러스를 인식하고 면역체계에 맞서 싸우는 방법을 알려줍니다. mRNA 기술을 두려워할 수 있는 사람들을 위한 대체 치료 경로를 제공합니다.

또한 노바백스는 미국 식품의약국(FDA)의 승인 가속화를 가정해 이르면 2026년 약국 진열대에 도달할 수 있는 코로나19/인플루엔자 복합 백신 개발을 진행 중입니다. 이 복합 백신은 계절별 코로나19 백신보다 회사에 더 나은 수익 동인이 될 것이 거의 확실합니다.

마지막으로 노바백스와 글로벌 백신 제휴업체인 가비는 지난 2월 최대 4억 달러 규모의 합의를 이끌어내 회사의 주요 걸림돌이 되었습니다. 노바백스는 상당한 비용 절감 노력을 포함해 이르면 내년까지 영업이익을 낼 수 있는 진정한 기회를 잡았습니다.

Bernardino의 가격 목표는 높지만 Novavax는 Nvidia를 능가하는 데 필요한 무형의 자산을 보유하고 있는 것으로 보입니다.

 

로켓랩 주가가 8% 하락한 이유

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향후 20년간 투자하고 보유해야 할 성장주 2종목 - 마이크로소프트, 코스트코

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이 엘리트 배당주는 계속해서 강력한 성장을 하고 있습니다- 넥스트에라 에너지

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